ประเด็นสำคัญ
- ข้อตกลง: Lendo และ Quantic Financial Solutions เปิดตัวโครงการเงินทุนสถาบันมูลค่าสูงสุด 750 ล้านริยาล (ประมาณ 200 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) เพื่อปล่อยสินเชื่อให้ SME ในซาอุดีอาระเบีย
- โครงสร้าง: ผลิตภัณฑ์การลงทุนที่สอดคล้องกับหลักชารีอะห์ ค้ำประกันด้วยสินทรัพย์ที่ได้รับการสนับสนุน มุ่งเป้าไปที่นักลงทุนสถาบันระดับนานาชาติ
- ภาพรวม: Lendo ปล่อยสินเชื่อสะสมทะลุ 5,000 ล้านริยาล ภายในเดือนมิถุนายน 2026 พร้อมเครือข่ายพันธมิตรที่รวมถึง SIDF และโครงสร้างเงินทุนมูลค่า 690 ล้านดอลลาร์ ที่นำโดย J.P. Morgan
Lendo ฟินเทคด้านสินเชื่อคราวด์ฟันดิงสัญชาติซาอุดีอาระเบีย ประกาศระหว่างงาน Money20/20 Middle East ถึงโครงการเงินทุนสถาบันมูลค่าสูงสุด 750 ล้านริยาล (ประมาณ 200 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) โดยร่วมมือกับ Quantic Financial Solutions บริษัทบริหารสินทรัพย์ที่มีสำนักงานใหญ่ในกรุงเวียนนา ภายใต้เครือ C-Quadrat Investment Group จากออสเตรีย
โครงสร้างของข้อตกลง
โครงการนี้สร้างช่องทางตรงระหว่างเงินทุนสถาบันระดับนานาชาติกับตลาดสินเชื่อ SME ภายในราชอาณาจักร Quantic จะรับหน้าที่บริหารการจัดสรรเงินทุนตามกลยุทธ์การเติบโตของ Lendo โดยออกแบบผลิตภัณฑ์การลงทุนที่สอดคล้องกับหลักชารีอะห์ ซึ่งค้ำประกันด้วยสินทรัพย์ที่ได้รับการสนับสนุนโดยตรง ใบแจ้งหนี้และสินเชื่อของ SME ซาอุดีอาระเบียจะกลายเป็นสินทรัพย์อ้างอิงสำหรับผลิตภัณฑ์ที่มุ่งสู่พอร์ตการลงทุนระดับโลก
ผู้ร่วมก่อการ
Lendo ก่อตั้งขึ้นในปี 2019 โดย Osama AlRaee และ Mohammed Jawabri ดำเนินแพลตฟอร์มสินเชื่อคราวด์ฟันดิงที่ได้รับการกำกับดูแลโดยธนาคารกลางซาอุดีอาระเบีย SAMA แพลตฟอร์มนี้สามารถปล่อยสภาพคล่องได้ภายใน 48 ชั่วโมง วงเงินสูงสุด 7 ล้านริยาล โดยไม่ต้องใช้หลักประกันอสังหาริมทรัพย์ ด้าน Quantic นำเงินทุนสถาบันจากยุโรปเข้ามา พร้อมประสบการณ์ที่แข็งแกร่งในการบริหารกลยุทธ์สินเชื่อทางเลือก
บริบทของ Vision 2030
ความร่วมมือนี้อยู่ภายใต้โครงการพัฒนาภาคการเงิน (Financial Sector Development Program) ซึ่งมุ่งพัฒนาช่องทางการเงินทางเลือกและเพิ่มสัดส่วนสินเชื่อที่จัดสรรให้กับ SME กลุ่มธุรกิจเหล่านี้ถือเป็นกระดูกสันหลังของเศรษฐกิจนอกภาคน้ำมันของราชอาณาจักร แต่ในอดีตมักประสบปัญหาการเข้าถึงสินเชื่อจากธนาคารแบบดั้งเดิมที่จำกัด
การเติบโตของ Lendo
ภายในเดือนมิถุนายน 2026 Lendo ปล่อยสินเชื่อสะสมทะลุ 5,000 ล้านริยาล หลังจากที่เคยแตะระดับ 3,000 ล้านริยาลในปี 2025 โครงการร่วมกับ Quantic นี้เสริมเข้ากับความร่วมมือเชิงสถาบันที่มีอยู่กับ SME Bank, Jadwa Investment และ BSF Capital รวมถึงข้อตกลงมูลค่า 200 ล้านริยาลกับ Saudi Industrial Development Fund ที่ลงนามในเดือนพฤษภาคม 2025 และโครงสร้างเงินทุนมูลค่า 690 ล้านดอลลาร์ที่นำโดย J.P. Morgan ซึ่งประกาศเมื่อต้นปี 2026
ความท้าทายที่ยังคงอยู่
ความเสี่ยงด้านเครดิตของ SME คุณภาพของข้อมูลทางการเงินของผู้กู้รายย่อย และการแข่งขันจากแพลตฟอร์มอย่าง Funding Souq ยังคงเป็นประเด็นที่ต้องจับตา อย่างไรก็ตาม โมเดลการปล่อยสินเชื่อผ่านตลาดกลางกำลังเปลี่ยนผ่านจากคราวด์ฟันดิงระดับรายย่อยไปสู่ความร่วมมือเชิงสถาบันที่มีโครงสร้างชัดเจน โดยมีมูลค่าธุรกรรมระดับหลายร้อยล้านที่มีแนวโน้มจะขยายตัวต่อเนื่องในไตรมาสข้างหน้า
